Nenoteiktība un risks lēmumu pieņemšanā

2024 Autors: Howard Calhoun | [email protected]. Pēdējoreiz modificēts: 2023-12-17 10:35

Uzņēmuma vadību, kā arī, piemēram, valsts sociālekonomiska rakstura uzdevumus var veikt, ņemot vērā aktuālās neskaidrības un riskus. Kāda ir viņu specifika? Kā tos var aprēķināt?

Kāda ir neskaidrību un risku būtība?

Vispirms apsveriet riska un nenoteiktības jēdzienu, kā šos terminus var interpretēt noteiktos kontekstos.

Risku parasti saprot kā nelabvēlīga vai nevēlama notikuma iespējamību. Piemēram, ja mēs runājam par biznesu, tas var būt tirgus apstākļu maiņa tā, ka uzņēmuma saimnieciskās darbības rezultāti būs tālu no optimālajiem.

Nenoteiktība tiek saprasta kā nespēja ticami paredzēt notikuma iestāšanos neatkarīgi no tā, cik tas ir vēlams. Bet, kā likums, nenoteiktība un risks tiek ņemts vērā nelabvēlīgu apstākļu rašanās kontekstā. Pretēja situācija - kad nav iespējams paredzēt pozitīvu faktoru parādīšanos, diezgan reti tiek uztverta kā neskaidra,jo šajā gadījumā nav nepieciešams noteikt reaģēšanas taktiku uz attiecīgajiem faktoriem. Negatīvo scenāriju gadījumā šāda taktika parasti ir nepieciešama. Tas ir saistīts ar to, ka nenoteiktības un riska apstākļos var tikt pieņemti svarīgākie lēmumi - ekonomiskie, politiskie. Izpētīsim, kā to var izdarīt sīkāk.

Kā samazināt nenoteiktību un riskus?

Noteiktu lēmumu pieņemšana vidē, kuru raksturo nenoteiktība un risks, tiek veikta, izmantojot koncepcijas, kas samazina kļūdu vai dažādu nevēlamu scenāriju iespējamību. Šī pieeja var būt efektīva dažādās situācijās.

Tādējādi nenoteiktība un risks ir raksturīgi daudzām mūsdienu dzīves jomām. Pieejas, kas tiek izmantotas gadījumos, kad ir nepieciešams samazināt kļūdas noteiktās darbībās, var būt balstītas uz:

- par stabilu faktoru noteikšanu, kas var ietekmēt situāciju;

- par lēmumu pieņēmējam pieejamo resursu un rīku analīzi;

- par īslaicīgu un nestabilu faktoru identificēšanu, kas arī var ietekmēt situāciju, taču tas ir iespējams tikai īpašos apstākļos (arī tie ir jāidentificē).

Starp tām jomām, kurās attiecīgie jēdzieni ir vispieprasītākie, ir vadība. Pastāv viedoklis, ka biznesa vadības kontekstā nenoteiktība ir vadības risks,un viens no galvenajiem. Tāpēc šeit mēs atrodam citu attiecīgā termina interpretācijas variantu. Pārvaldības jomā ļoti izplatīti ir jēdzieni, kas pēta dažādu risku būtību. Tāpēc vispirms būs lietderīgi izpētīt, kā uzņēmuma vadības lēmumu pieņemšanas procesā tiek ņemta vērā nenoteiktība un risks.

Uzņēmuma vadīšana nenoteiktības un riska apstākļos

Uzņēmējdarbībā ir izplatīta šāda pieeja, lai pārvarētu iespējamās negatīvās sekas, risinot noteiktas problēmas.

Pirmkārt, vadītāji nosaka to objektu sarakstu, kuru uzvedību var raksturot nenoteiktība un riski. Tā var būt, piemēram, pārdoto preču vai pakalpojumu tirgus cena. Brīvas cenas un augstas konkurences apstākļos var būt ļoti problemātiski viennozīmīgi paredzēt tā gaitu. Konstatēts nenoteiktības riska rašanās attiecībā uz uzņēmuma ieņēmumu saņemšanas perspektīvām. Cenu krituma dēļ ar tā vērtību var nepietikt kārtējo saistību dzēšanai vai, piemēram, ar zīmola popularizēšanu saistītu problēmu risināšanai.

Savukārt negaidīti straujš cenu pieaugums var novest pie uzņēmuma pārmērīgas nesadalītās peļņas uzkrāšanās. Ko, iespējams, citā situācijā - ar sistemātisku ieņēmumu ieņēmumu dinamiku - vadība būtu ieguldījusi pamatlīdzekļu modernizācijā vai jaunu tirgu attīstībā.

Kad ir identificēts objekts, ko raksturo nenoteiktība un riski uzņēmējdarbības attīstības ziņā,notiek darbs, lai noteiktu faktorus, kas ietekmē šī objekta uzvedību. Tie var būt skaitļi, kas atspoguļo tirgus kapacitāti un pārdošanas dinamiku uzņēmumiem, kas darbojas noteiktā segmentā. Tas var būt makroekonomisko, politisko faktoru pētījums.

Riska un nenoteiktības jēdzienu, kā atzīmējām raksta sākumā, var saistīt ar procesiem dažādās jomās. Tāpēc šeit, kā likums, tiek ņemts vērā visplašākais faktoru klāsts. Piemēram, tiem, kas saistīti ar finanšu sektoru. Pētīsim, kā tiek izskatīti nenoteiktības un riska apstākļi, pieņemot lēmumus par dažādiem naudas darījumiem.

Nenoteiktība un riska faktori finanšu sektorā

Iepriekš atzīmējām, ka uzņēmuma vadītāji, izstrādājot vadības lēmumu pieņemšanas algoritmu, vispirms ņem vērā objektu, ko var raksturot ar nenoteiktību un riskiem, un pēc tam identificē faktorus, kas nosaka apstākļu iespējamību. saskaņā ar kuriem viņi var strādāt.

To pašu var darīt ar finanšu vadību saistītu problēmu risināšanas gaitā. Naudas darījumu jomā objekts, kuru var ietekmēt nenoteiktība (risks ir tās īpašs gadījums), visbiežāk ir kapitāla pirktspēja. Atkarībā no noteiktiem apstākļiem tas var palielināties vai samazināties. Piemēram, inflācijas dēļ valsts ekonomikā valūtas kursa starpība nacionālās valūtas novērtējumā. kas savukārt varatkarīgs no makroekonomiskajiem, politiskajiem procesiem.

Tādējādi ar naudas pārvaldību saistīto lēmumu pieņemšanas jomā nenoteiktības līmeņi (risks - kā konkrēts, atkal tā gadījums) var tikt attēloti dažādos līmeņos.

Pirmkārt, ekonomisko makro rādītāju līmenī (piemēram, IKP dinamika, tirdzniecības bilance, inflācija), otrkārt, atsevišķu finanšu rādītāju jomā (pēc izvēles nacionālās valūtas maiņas kurss). Faktori abos līmeņos nosaka, kāda būs kapitāla pirktspēja.

Identificējot objektu, kam raksturīga nenoteiktība un riski, kā arī izceļot tos ietekmējošos faktorus, nepieciešams piemērot lēmuma praktiskas piemērošanas metodiku. Piemēram - izstrādājuši uzņēmumu vadītāji vai finanšu speciālisti. Šim nolūkam ir liels skaits pieeju. Viens no visizplatītākajiem ir lēmumu matricas izmantošana. Izpētīsim to sīkāk.

Matrica kā rīks lēmumu izvēlei riskam un nenoteiktībai

Attiecīgo tehniku galvenokārt raksturo tās daudzpusība. Tas ir diezgan optimāls, lai pieņemtu lēmumus par objektiem, kuriem raksturīgi ekonomiski riski un nenoteiktība, un tāpēc tas ir piemērojams pārvaldībā.

Lēmumu matrica ietver viena vai vairāku no tiem izvēli, pamatojoties uz lielāko varbūtību, ka objektu ietekmē faktoru ķēde. Tādējādi tiek izvēlēts galvenais risinājums - aprēķināts uz viena faktoru kopuma, un, ja tie nedarbojas (vai, gluži pretēji, izrādās atbilstoši), tadtiek izvēlēta cita pieeja. Kas ietver citu faktoru ietekmi uz objektu.

Ja otrs risinājums izrādās ne optimālākais, tad tiek pielietots nākamais un tā tālāk, līdz nākas izvēlēties pieeju, kas ir vismazāk vēlama, bet dod rezultātu. Risinājumu saraksta veidošanu - no visefektīvākā līdz vismazāk efektīvajam, var veikt, izmantojot matemātiskas metodes. Piemēram, tiem, kas ietver diagrammas izveidošanu par varbūtības sadalījumu konkrēta faktora aktivizēšanai.

Nenoteiktību un riska apstākļus teorētiski var aprēķināt, izmantojot varbūtības teorijas metodes. It īpaši, ja personas, kas to dara, rīcībā ir pietiekami reprezentatīvi statistikas dati. Ekonomiskās un finanšu analīzes praksē ir izveidots liels skaits kritēriju, saskaņā ar kuriem var noteikt noteiktu nenoteiktības faktoru un risku iedarbināšanas varbūtību. Būs noderīgi dažus no tiem izpētīt sīkāk.

Nenoteiktības un riska analīzes varbūtības noteikšanas kritēriji

Varbūtību kā matemātisku kategoriju parasti izsaka procentos. Parasti tā nav viena vērtība, bet gan to kombinācija - pamatojoties uz to, kādi nosacījumi tiek veidoti iedarbināšanas faktoriem. Izrādās, ka tiek ņemtas vērā vairākas varbūtības, un to summa ir 100%.

Galvenais kritērijs, lai novērtētu iespējamības pakāpi noteiktuobjektivitāti. Tas ir jāapstiprina:

- pārbaudītas matemātiskās metodes;

- nozīmīgu datu apjomu statistiskās analīzes rezultāti.

Ideāli - ja tiek izmantoti abi objektivitātes noteikšanas rīki. Bet praksē šāda situācija notiek reti. Parasti ekonomiskie riski un nenoteiktības tiek aprēķinātas, piekļūstot salīdzinoši nelielam datu apjomam. Tas ir diezgan loģiski: ja visiem uzņēmumiem būtu vienāda pieeja būtiskai informācijai, tad starp tiem nebūtu konkurences, un tas ietekmētu arī ekonomikas attīstības tempus.

Tāpēc, analizējot ekonomiskos riskus un nenoteiktību, uzņēmumiem visbiežāk ir jākoncentrējas uz varbūtības aprēķināšanas matemātisko aspektu. Jo pilnīgākas būs atbilstošās firmas metodes, jo konkurētspējīgāks uzņēmums kļūs tirgū. Apskatīsim, ar kādām metodēm var noteikt tādu objektu uzvedības faktoru darbības nosacījumu veidošanās varbūtību, attiecībā uz kuriem var novērot nenoteiktības situāciju (risks - kā īpašs tās gadījums).

Varbūtības noteikšanas metodes

Varbūtību var aprēķināt:

- analizējot tipiskas situācijas (piemēram, ja ar vislielāko varbūtību var notikt tikai 1 no 2 notikumiem, kā opcija: metot monētu, galvas vai astes izkrīt);

- izmantojot varbūtības sadalījumu (pamatojoties uz vēsturiskajiem datiem vaiparauga analīze);

- izmantojot ekspertu scenāriju analīzi - iesaistot pieredzējušus speciālistus, kuri spēj izpētīt faktorus, kas ietekmē objekta uzvedību.

Izlemjot par varbūtības aprēķināšanas metodēm nenoteiktības un risku aprēķina ietvaros, varat sākt to praktiski noteikt. Izpētīsim, kā šo problēmu var atrisināt.

Kā praksē noteikt nenoteikta notikuma iespējamību?

Praktiskā iespējamības noteikšana faktoram, kas ietekmē objektu, kam raksturīga nenoteiktība un riski, sākas ar konkrētu gaidu formulēšanu no attiecīgā objekta. Ja tāda ir kapitāla pirktspēja, tad var sagaidīt, ka tā palielināsies, paliks tajā pašā līmenī vai samazināsies.

Finansētāja mērķi šajā gadījumā var būt, piemēram:

- kapitāla ieguldīšana ar pirktspējas samazināšanos pamatlīdzekļu modernizācijā;

- veidošanās uz skaidras naudas bāzes ar stabilu vai augošu papildu nesadalītās peļņas apjomu.

Pieņemsim, ka finansists sagaida, ka kapitāls - inflācijas iemeslu dēļ - tomēr samazinās tā pirktspēju, kā rezultātā tas būs jāiegulda pamatlīdzekļu modernizācijā. Tādējādi risks (nenoteiktības pakāpe) šajā gadījumā ir tāds, ka likvīdā aktīvā tiks ieguldīts ievērojams kapitāla apjoms, savukārt tā pirktspēja pretēji gaidītajam varpieaudz. Tā rezultātā uzņēmums saņems mazāk nesadalītās peļņas. Tās konkurenti savukārt var efektīvāk izmantot savu kapitālu.

Izlemjot par cerībām uz objektu, kam raksturīga nenoteiktība un riski, nepieciešams izpētīt attiecīgā objekta uzvedību ietekmējošo faktoru kopumu. Tie var būt:

- valsts ekonomiskie rādītāji (t.sk. inflācija, nacionālās valūtas kurss, ko jau minējām iepriekš);

- situācija uzņēmuma pieprasīto izejvielu un līdzekļu tirgū (attiecībā pret kuru izmaksām tiek aprēķināta korporatīvā kapitāla pirktspēja);

- kapitāla produktivitātes dinamika (uzņēmuma pamatlīdzekļu modernizācijas perspektīvu noteikšana).

Turklāt, izmantojot matemātiskās metodes, uzņēmums aprēķina noteiktu faktoru lielāko ietekmes pakāpi uz objektu, pēc tam nosaka katra no tiem iedarbināšanas iespējamību.

Tādējādi var izrādīties, ka lielākā daļa uzņēmuma kapitāla tiek tērēta izejvielu, materiālu un līdzekļu iegādei, savukārt tie galvenokārt tiek ievesti no ārvalstīm. Līdz ar to organizācijas līdzekļu pirktspējas pieaugums vai samazinājums galvenokārt būs atkarīgs no nacionālās valūtas dinamikas, bet mazākā mērā no oficiālās inflācijas.

Nenoteiktības (risku) avoti šajā gadījumā būs makroekonomiska rakstura. Tātad nacionālās valūtas kursu, pirmkārt, ietekmē valsts maksājumu bilance,aktīvu un saistību attiecība, valsts parāda līmenis, kopējais darījumu apjoms, izmantojot ārvalstu valūtu, norēķinoties ar ārvalstu piegādātājiem.

Tādējādi nenoteikta notikuma - kapitāla pirktspējas pieauguma, stabilas vērtības saglabāšanas vai samazināšanās - iespējamība tiks aprēķināta, identificējot galvenos attiecīgo objektu ietekmējošos faktorus, nosakot nosacījumus to iedarbināšanai. faktoriem, kā arī to rašanās varbūtību (kas, savukārt, var būt atkarīgi no cita līmeņa faktoriem - šajā gadījumā makroekonomiskajiem).

Uz risku balstīta lēmumu pieņemšana

Tātad, mēs esam izpētījuši, kā var aprēķināt tādu faktoru iedarbināšanas apstākļu rašanās varbūtību, kas ietekmē objekta uzvedību, kam raksturīga nenoteiktība un riski. Tāpat būs lietderīgi sīkāk izpētīt, kā pieņemt lēmumus nenoteiktības un riska apstākļos.

Mūsdienu eksperti nosaka šādu kritēriju sarakstu, pēc kuriem var vadīties, veicot šādus uzdevumus:

- iespējamība ievērot sagaidāmos rādītājus;

- izredzes sasniegt ārkārtīgi zemas un augstas apskatāmo rādītāju vērtības;

- dispersijas pakāpe starp paredzamajiem, minimālajiem un robežrādītājiem.

Pirmais kritērijs ietver risinājuma izvēli, kura īstenošana var novest pie optimāla rezultāta sasniegšanas - piemēram, jautājumā par kapitāla ieguldīšanu rūpnīcas atvēršanāTV producēšana Ķīnā.

Paredzamie rādītāji šajā gadījumā var būt balstīti uz vēsturisko statistiku vai aprēķināti (bet atkal balstoties uz speciālistu praktisko pieredzi, kuri pieņem lēmumu). Piemēram, vadītājiem var būt informācija, ka TV ražošanas rentabilitāte rūpnīcā Ķīnā vidēji ir aptuveni 20%. Tāpēc, atverot savu rūpnīcu, viņi var sagaidīt līdzīgu ieguldījumu atdevi.

Savukārt viņiem var būt zināmi gadījumi, kad atsevišķas firmas nav sasniegušas šos skaitļus un turklāt kļuvušas nerentablas. Šajā sakarā vadītājiem būs jāņem vērā tāds scenārijs kā nulles vai negatīva rentabilitāte.

Tomēr finansistiem var būt pierādījumi, ka daži uzņēmumi ir spējuši sasniegt 70% atdevi no ieguldījumiem Ķīnas rūpnīcās. Pieņemot lēmumu, tiek ņemts vērā arī attiecīgā rādītāja sasniegums.

Risks (šajā gadījumā nenoteiktības rezultāts), apsverot iespēju investēt rūpnīcas atvēršanā Ķīnā, var būt apstākļu rašanās tādu faktoru darbībai, kas negatīvi ietekmē objektu – rentabilitātes līmeni. Tie faktori, kas var novest pie tā, ka atbilstošais rādītājs būs negatīvs. Tajā pašā laikā vēl viens nenoteiktības rezultāts var būt 70% rentabilitātes sasniegšana, tas ir, rādītājs, ko jau iepriekš ir sasnieguši citi uzņēmumi.

Ja negatīvā rentabilitāte bijarāda, nosacīti runājot, Ķīnā atvērti 10% rūpnīcu, 70% rādītājs sasniegs 5%, un paredzamais - 20% - fiksēts, balstoties uz 85% rūpnīcu darba rezultātiem, tad vadītāji pilnīgi pamatoti. var pieņemt pozitīvu lēmumu par investīcijām televizoru ražošanas rūpnīcas atvēršanā Ķīnā.

Ja negatīva rentabilitāte, pamatojoties uz pieejamajiem datiem, tiek reģistrēta 30% rūpnīcu, vadītāji var:

- atteikties no idejas investēt rūpnīcās;

- lai analizētu faktorus, kas var iepriekš noteikt tik pieticīgu ieguldījumu TV producēšanā.

Otrajā gadījumā nenoteiktība un risks vadības lēmumos tiks ņemts vērā, pamatojoties uz jauniem kritēriju kopumiem attiecībā uz optimālo, maksimālo un minimālo rādītāju sagaidīšanu. Piemēram, kā vienu no rentabilitātes faktoriem var pētīt komponentu iepirkuma cenu dinamiku. Vai arī - pieprasījuma rādītāji tirgū, kuram tiek piegādāti Ķīnas rūpnīcā ražotie televizori.

CV

Tātad, esam izlēmuši par tādu parādību kā nenoteiktība un risks biznesā būtību. Tie var raksturot dažādus objektus. Uzņēmējdarbības sektorā tā visbiežāk ir kapitāla pirktspēja, rentabilitāte, noteiktu aktīvu cenu izmaksas.

Risku pētnieki visbiežāk uzskata par īpašu nenoteiktības gadījumu. Tas atspoguļo iespējamību sasniegt nevēlamu vai negatīvu rezultātuaktivitātes.

Risks un nenoteiktība ir jēdzieni, kas ir cieši saistīti ar terminu "varbūtība", kas saistīts ar matemātiku. Tas atbilst metožu kopumam, kas ļauj aprēķināt, vai vadītāja, uzņēmuma gadījumā, vai citas ieinteresētās puses cerības ir pamatotas attiecībā uz faktoriem, kas var ietekmēt nenoteiktību un risku uzņēmuma vadīšanā.